FlexInvest 灵活智投

以下例子只作说明用途，并非建议。

想用不同基金建立投资组合，可以用“生命周期投资法”决定资产配置。“生命周期投资法”是种简单的资产组合分配方法，现在已经非常普及。要计算您的资产配置，可以用100岁为自己的生命周期上限，再减去自己现在的年龄。即是如果您今年25岁，资产配置就是：100-25=75，代表您的投资组合由75％股票和25％债券组成。

用这种方法计算资产配置非常容易理解，而且可以帮您随年龄增长调整风险水平。年轻投资者预计有30至40年投资期限，理论上可以承受更高风险，甚至可能会选择9：1的股票和债券比例（当然视乎您的选择）。

不过当您接近退休，或者在短期内需要动用资金时，可能会想转为投资风险较低的基金（例如风险等级较低的货币市场或债券指数基金），来保护自己的资产。

但记住，这个方法只是经验之谈。您的年龄、投资目标和风险承受能力，都可以用来帮您决定自己的资产组合，不过“生命周期投资法”可以帮您起步思考资产配置。

Janet发现有3种“风险等级4”及2种“风险等级5”的股票基金。她决定把目标锁定在自己风险承受能力内的基金，于是开始研究它们的表现图表和年度管理费。她更查看基金概况、资产分配和其他重要资料。

她发现，其中两项基金投资在类型相近的行业。她为了分散投资，选择了两项截然不同的股票基金。

她知道购买基金毋须支付服务费，也明白当她每月的投资组合超过港币10,000元时，才要付港币28元的认购费。她已经知道复合收益的威力和控制成本的重要性，所以一开始就减低投资成本，对于达成长线投资目标非常有帮助。

您可能听过“不冒险哪得世间财”，又可能听过人说“风险越高，回报越高”。

问题就来了：虽然较高风险的投资有时可以带来较高的回报，但也可能会令您亏损累累，甚至损失惨重。

所以，您应该完成风险取向问卷（可以直接在香港汇丰流动理财应用程序上填写），了解自己的风险取向。您只须用几分钟回答6条简单问题，就可以知道自己在心理及资金上，可以承受多少损失。

风险等级最低1级，最高5级，完成风险取向问卷后，您就会知道自己可以承受的风险等级。除了单一股票外，我们所有投资产品都有标示风险等级，让您选择合适风险水平的产品。

考虑自己可以承受的风险时，记得这几大要点：

• 您投资期限的长短，会影响自己可以承受的风险水平。如果您比较年轻，可以投资很长时间，一般可以承受较高风险。换句话说，如果您接近退休或者想作短期投资，您可以接受的风险可能会较低。
• 您总资产的多少也可以是一大因素。如果您可支配的收入越多，您就越可能可以承受较多损失。
• 您的风险等级根据您的问卷答案评估所得，是您投资的指引。您可以投资比您风险等级高或低的产品，但这个决定须由自己承担。

理论上是可以的，但这个决定的责任须由您来承担。例如，如果风险取向问卷告诉您的风险等级是3，但您想买入更高风险级别的产品的话——是可以的，但您要清楚自己可能会损失的风险。举例说，如果您的投资组合由债券和股票基金组成，但认为自己可以承担高一点的风险的话，您可以稍为增加股票基金的比例。但您必须自己决定资产调整的比率。决定时，您应该全面考虑自己的整体财政状况、风险承受能力、投资期限和市场波动情况。您可以用“生命周期投资法”为起步点，再根据个人的风险承受能力调整。

“FlexInvest 灵活智投”为您提供3种类型的基金，迎合您不同投资需要。选择基金时，记得仔细阅读基金概况，了解它们的投资目标。想知道怎样阅读基金概况？下载我们的指南，学习阅读基金概况[pdf]。